Dev - C++ - #pragma once

¿Para qué sirve esta función?
Estuve trabajando en la UNI con un proyecto en el cual en un archivo .h(header file) en el que tengo definida una estructura con los nombres de mis funciones y sus argumentos de entrada mi profesor indicó que escribamos eso al inicio del código...
Leí en internet información al respecto y no encontré nada convincente.

https://es.m.wikipedia.org/wiki/Pragma_once
No es estándar y se puede conseguir lo mismo con directivas tipo:
Esto es algo que trae cualquier librería que se precie.

Todos los archivos (.h) deben ser definidos o con (#pragma once) o de la forma que me has mostrado anteriormente?

Debería ya que si no es asi y añades un archivo de cabecera dos veces en el mismo proyecto se produciría código duplicado y en algunos casos un error al compilar.
Imagina que tienes tres archivos, a.cpp, b.cpp, main.cpp. Ahora imagina que en a.h tienes declarada una clase y en b.h incluyes el archivo de cabecera a.h. Luego en main.cpp incluye los archivos de cabecera de a.h y b.h. Eso daría un error al compilar porque estarías declarando dos veces la misma clase. Si usas directivas eso no pasará porque solo se creará una vez.

Excelentísima respuesta, Muchísimas gracias Agustín!